Multi-Asset-Mandat

Multi-Asset-Mandat

Ausschreibungen

Für eine deutsche Versicherung wird im Zuge des Aufsatzes eines Spezialfonds ein Asset Manager für ein konservatives Multi-Asset-Mandat gesucht. Der Asset Manager soll die Kapitalanlage innerhalb der vorgegebenen Anlagerichtlinien und strategischen Bandbreiten eigenverantwortlich umsetzen.

  • Anlegertyp: Deutsches Versicherungsunternehmen, VVaG

  • Mandatstyp: konservatives, aktives Multi-Asset-Management

  • Investmentvehikel: Spezialfonds

  • Umsetzung: Outsourcing-Mandat

  • Mandatsvolumen: Auflage mit 75 - 100 Mio. Euro, wachsendes Volumen

  • Mandatsstart: Q1 2027

  • Kapitalanlageziel: Erwirtschaftung des erforderlichen Rechnungszinses einschließlich eines Sicherheitspuffers und unter Berücksichtigung sämtlicher Kosten

  • Benchmark: Zielrendite von ca. 3,5% p.a.

  • Aktueller strategischer Rahmen Assetklassen:

     

    Untergrenze

    Zielquote

    Obergrenze

    Liquidität

    0%

    0%

    10%

    Anleihen

    70%

    80%

    90%

    Staatsanleihen, Pfandbriefe, besicherte Schuldverschreibungen

    15%

    30 %

    50%

    Unternehmensanleihen

    30%

    45%

    60%

    Nachrangige Schuldverschreibungen

    0%

    5%

    7%

    Aktien

    0%

    1%

    5%

    Immobilien

    5%

    8%

    12%

    Immobilienfonds

    5%

    8%

    10%

    Immobilienfinanzierung

    0%

    0%

    5%

    Infrastruktur

    3%

    7%

    10%

    Private Debt

    0%

    2%

    10%

    Private Equity & direkte Beteiligungen

    0%

    2%

    5%

  • Anlageuniversum: Staatsanleihen, Pfandbriefe und Covered Bonds, Unternehmensanleihen, nachrangige Schuldverschreibungen, Namensschuldverschreibungen, Schuldscheindarlehen, Aktien, Immobilien, Infrastruktur, Private Debt, Private Equity und direkte Beteiligungen

  • Alternative Anlagen: Ein Alternatives Bestandsportfolio mit mehreren Immobilien-, Infrastruktur- und Private Equity-Fonds existiert. Dieses soll im Spezialfonds eingebracht und durch den Asset Manager administriert werden; illiquide alternative Anlagen maximal 25 % des Gesamtportfolios, Private Debt sowie Private Equity und Beteiligungen zusammen maximal 10 %

  • Derivate: ausschließlich zur Absicherung bestehender Risiken oder zur effizienten Portfoliosteuerung; kein spekulativer Einsatz und keine unzulässige Hebelwirkung

  • Währung: Basiswährung EUR; mindestens 90 % des Portfolios in EUR oder währungsgesichert, ungesicherte Fremdwährungspositionen maximal 10 %

  • Bonität: grundsätzlich Investment Grade, mindestens BBB-/Baa3

  • Gesamtportfolio-Steuerung: Anlagequoten und regulatorische Vorgaben sind unter Einbeziehung des Direktbestands einzuhalten

  • Nachhaltigkeit: Umsetzung der in der Anlagerichtlinie definierten Positiv- und Negativkriterien sowie Berücksichtigung von ESG-Aspekten im Investmentprozess

  • Anforderungen an den Asset Manager:

    • Anbieter mit Sitz in Deutschland oder Europa

    • mindestens 5 Jahre nachweisbarer Live Track Record in vergleichbaren institutionellen Multi-Asset-Mandaten

    • ausreichende Erfahrung mit Versicherungsunternehmen, Solvency II und Sicherungsvermögen

    • belastbare Expertise in liquiden und illiquiden Anlageklassen

  • Optional Fondsauflegung und Administration: Der Asset Manager kann eine eigene, verbundene oder externe Partner-KVG sowie eine geeignete Verwahrstelle vorschlagen und in den Auflageprozess einbinden. Alternativ wird die Auswahl und Beauftragung von KVG und Verwahrstelle unabhängig erfolgen.

Wenn Sie sich aufgrund Ihres Profils als besonders geeignet für diese Suche sehen, senden Sie uns bitte bis Mittwoch, den 23. September 2026, die folgenden Unterlagen an die E-Mail-Adresse managersearch@faros-consulting.de:

  1. Ihre aktuelle Standardpräsentation Ihres Hauses bzw. der relevanten Strategie

  2. Den aktuellen Live-Track Record der relevanten Strategie mit Performance-Daten in EUR als monatliche Zeitreihe, brutto vor Gebühren, im Excel-Format

  3. Einen One-Pager mit kurzen Antworten auf die folgenden Fragen:

    1. Wie vergleichbar ist Ihr mindestens fünfjähriger Live Track Record mit dem ausgeschriebenen Mandat? Bitte benennen Sie wesentliche Abweichungen und Quoten zum 31.08.2026 insbesondere hinsichtlich Anlageziel, Risikoprofil, Asset Allokation und Illiquiditätsanteil.

    2. Können Sie das bestehende Alternatives-Portfolio in die Gesamtportfolio-, Risiko- und Liquiditätssteuerung einbeziehen?

    3. Können Sie eine KVG- und Verwahrstellenlösung für die Auflage und Administration des Spezialfonds anbieten oder koordinieren? Bitte benennen Sie gegebenenfalls die vorgesehenen Parteien.

Wir prüfen die Unterlagen im Hinblick auf die Anforderungen der Suche und nehmen diejenigen, die diese Anforderungen erfüllen, in den weiteren Auswahlprozess auf.